Оцінюємо ліквідність балансу для оцінки фінансового стану підприємства

Бухгалтерська звітність підприємства - це надзвичайно важливі документи, причому не тільки для зовнішніх, а й для внутрішніх користувачів. Справа в тому, що, грунтуючись на даних звітності, можна досить глибоко проаналізувати фінансову ситуацію фірми, виявити проблеми і навіть запропонувати шляхи їх вирішення. У російській практиці на перше місце ставиться така форма звітності як бухгалтерський баланс. Звичайно, по ньому не можна зробити висновок про ефективність роботи підприємства, але от проаналізувати фінансовий стан можна досить просто. Більш детально хотілося б зупинитися на тому, як оцінити ліквідність балансу підприємства.

Перш ніж переходити до опису методики аналізу, необхідно виявити мета такого дослідження. Ліквідність балансу відображає те, наскільки пов`язані між собою за обсягами і термінами пасиви і активи підприємства. Іншими словами, термінові борги підприємства повинні бути покриті ліквідними активами.

Найбільш простий методикою, що дозволяє зробити оцінку найменш трудомістким шляхом, є побудова балансу ліквідності. Для цього потрібно додатково згрупувати статті балансу таким чином, щоб кількість груп активів було дорівнює кількості груп пасивів. Причому активи необхідно групувати, починаючи з самих ліквідних, а пасиви - з самих термінових. Найчастіше вдаються до формування чотирьох груп по кожній зі сторін балансу.

Групою активів починаємо з другого розділу, ближче до кінця якого і міститься найбільш ліквідне майно. Очевидно, що перша група складається з грошей і фінансових вкладень, які здійснені на короткий термін. При цьому неліквідні активи випливає з даної групи виключити.

Друга група складається з активів, які можна швидко трансформувати в гроші. Цій вимозі більшою мірою відповідають інші оборотні активи, а також короткострокова заборгованість дебіторів.

Потім необхідно підсумувати активи, які так швидко в гроші перетворити не можна, але використовувати їх для забезпечення не самих термінових зобов`язань можна. У цю групу відносять запаси, а також більш довгострокові фінансові вкладення.

Всі інші активи включаються в останню - четверту - групу. Дане майно найбільш важко перетворити в грошову форму, а це свідчить про його малої ліквідності.

Згрупувати пасиви по терміновості, мабуть, навіть простіше. Інші короткострокові зобов`язання, а також кредиторська заборгованість визнаються самими терміновими зобов`язаннями, а отже, формують першу групу.

Друга група створюється за рахунок всіх залишилися короткострокових боргів, які не були враховані раніше.

Третя і четверта група формуються відповідно четвертим і третім розділами балансу, тут навіть немає необхідності в додатковому перерахунку.

Після того, як групи створені, їх необхідно порівняти між собою - першу групу з першою, друга - з другої і так далі. Абсолютна ліквідність балансу характеризується тим, що активи перших трьох груп повинні відповідно перевищувати за величиною пасиви. У четвертій групі має дотримуватися інше співвідношення, так як воно свідчить про те, що підприємство має власні оборотні кошти.

При недотриманні вказаних умов необхідно провести деякі заходи з метою нормалізації структури балансу. Зрозуміло, що баланс-то в будь-якому випадку зійдеться, але менш ліквідні активи будуть компенсувати більш ліквідні виключно з точки зору арифметики, але реально використовувати їх для погашення боргів буде не можна. Ліквідність балансу є дуже важливим критерієм, що дозволяє судити про поточний стан підприємства, а також про його майбутні перспективи.