Що таке ставка рефінансування

Якщо ви хочете зрозуміти, що таке ставка рефінансування, то для початку варто розібратися з суттю поняття рефінансування. У законодавстві Російський Федерації прописано, що під цим терміном варто розуміти кредитування російським Центральним банком інших кредитних організацій. Сам Центральний банк служить досить значущою фінансовою структурою, зосереджуючи в собі практично всі грошові ресурси держави, при цьому «охоче» позичаючи їх усім, хто тільки забажає, якщо під цим маються на увазі більш-менш великі кредитні організації комерційного характеру. Так як в розпорядженні Центробанку знаходяться мільярди, він не займається видачею кредитів в кілька тисяч. Говорячи «охоче», ми маємо на увазі, що він не видає гроші кредитним організаціям просто так, зазвичай це робиться на умовах повернення та цінну, при цьому відсоток є досить великим. Процентна ставка в даному випадку є однаковою для всіх кредитних організацій, саме вона і мається на увазі під терміном ставка рефінансування. Що це таке, бажають знати багато, кого хоч якось зачіпає тема кредитування. Важливо розуміти, що Центральним банком щорічно призначається цілком конкретне значення цієї ставки. Значення цього параметра змінюється в досить широкому процентному діапазоні і залежить від маси факторів.

Що таке ставка рефінансування, і яке її значення

Прийнято вважати, що ставка рефінансування служить важливим індикатором кредитно-грошової політики Центробанку. За допомогою даного інструменту банком змінюється рівень прибутковості цінних паперів, при цьому відбувається стабілізація цін і регулюється інфляційне зростання. Регуляція інфляції здійснюється із цілком конкретного сценарієм. Ми вже зрозуміли, що таке ставка рефінансування ЦБ РФ, тепер давайте розглянемо послідовність дій, що відбуваються за таким сценарієм.

Спочатку Центральним банком здійснюється зниження ставки рефінансування. Після цього у комерційних банків з`являється можливість взяти більш «дешевий» кредит, що впливає на їх власну кредитну ставку, яка теж стає нижче. Виходить, що тепер юридичні та фізичні особи можуть брати кредити в комерційних банках набагато дешевше. Через «нахлинула» на громадян ейфорії, вони починають набирати все більшу кількість кредитів, купуючи все, що їм тільки знадобиться. Результатом цього є підвищення попиту на товари в магазинах, через що починають зростати ціни, при цьому помітно прискорюючи темпи інфляції. Це все стає причиною підвищення Центробанком ставки рефінансування. Кредити починають дорожчати, що відбивається на громадянах, адже тепер вони беруть їх з меншою охотою, тому купують помітно менше. Тут маються на увазі не предмети розкоші, а товари повсякденного попиту. Це дозволяє знизити темпи інфляції. У цей час спостерігається застій на ринках цінних паперів, так як купувати і продавати їх стає невигідно, адже грошей взяти ніде, при цьому кредити видаються під великий відсоток. Результатом такої ситуації стає те, що Центральний банк намагається якось пожвавити ринок, знижуючи ставку рефінансування. Цей рух цілком можна назвати нескінченним, так як протягом історії банків ми багато разів спостерігали зниження і підвищення цього показника. Ви вже розумієте, що таке ставка рефінансування.

Давайте розберемося з тим, в яких галузях нашого життя вона застосовується. Якщо відсотки за вкладами фізичних осіб більше ставки рефінансування на 5%, то такі доходи будуть оподатковуватися. Якщо в договорі про позику не вказана процентна ставка, то вона призначається рівній ставці рефінансування. І в інших випадках даний показник дуже важливий.

Ми розібралися, що таке ставка рефінансування, і яке її призначення. Зрозуміло, що вона є важливим економічним параметром, безпосередньо впливає на життя кожного громадянина.